贴现率

贴现率

贴现率是指商业银行办理票据贴现业务时，计算一定利息所适用的利率。这种贴现率也指再贴现率，即各成员银行将已贴现过的票据作担保，作为向中央银行借款时所支付的利息。

票据贴现指的是持票人在需要资金时，将其收到的未到期承兑汇票，经过背书转让给银行，先向银行贴付利息，银行以票面余额扣除贴现利息后的票款付给收款人，汇票到期时，银行凭票向承兑人收取现款的行为。通过票据贴现，有利于企业避免出现资金周转不到位的财务风险，保证了企业经营的稳定性。

贴现率的计算公式

贴现率的计算公式为：贴现率=贴现利息÷票据面额×100%，贴现率=利率÷（1+利率×期限）。

贴现利息=票据到期值×贴现率/360×贴现天数（贴现天数=贴现日至票据到期日实际天数-1）。

贴现率与利率、折现率的关系

1、贴现率不是利率，但贴现率和当时的利率水平紧密相关。

2、贴现率不是折现率，原因如下：

（1）二者计算过程不同。贴现率是预先扣除贴现息后计算得出的比率；而折现率是是到期后支付利息经计算后得出的比率。换句话说，前者是内扣率，后者是外加率。

（2）二者的主要用途不同。贴现率主要用于票据承兑贴现；而折现率通常应用于企业财务管理中，如进行筹资、投资决策及收益分配等方面。